2024年中國(guó)期貨市場(chǎng)成交量創(chuàng)歷史新高，連續(xù)兩年大幅增長(zhǎng)。在農(nóng)產(chǎn)品、金屬和能源三類品種的成交量排名中，中國(guó)期貨品種包攬農(nóng)產(chǎn)品前十名、金屬前四名。2024年期貨期權(quán)品種加速推出，衍生品體系更加完善，在商品品種方面，上期所上市了4個(gè)品種，包括低硫燃料油、國(guó)際銅期貨和鋁、鋅期權(quán)；鄭商所上市了3個(gè)品種，包括短纖期貨和菜籽粕、動(dòng)力煤期權(quán)；大商所上市了5個(gè)品種，包括液化石油氣期貨和液化石油氣、聚丙烯、聚氯乙烯、線型低密度聚乙烯期權(quán)。2024年，上海黃金交易所全部黃金品種累計(jì)成交3.48萬(wàn)噸（雙邊），同比下降41%，成交額13.08萬(wàn)億元，同比下降42%；上海期貨交易所全部黃金品種累計(jì)成交量9.71萬(wàn)噸（雙邊），同比下降11.3%，成交額34.19萬(wàn)億元，同比下降17.5%。截至2024年底，國(guó)內(nèi)黃金ETF基金總持倉(cāng)量75.28噸，達(dá)歷史最高水平，較2024年同期的60.91噸增長(zhǎng)23.6%。

金屬期貨市場(chǎng)助推了金屬行業(yè)的發(fā)展。期貨市場(chǎng)有助于金屬行業(yè)的優(yōu)化資源配置，促進(jìn)金屬行業(yè)市場(chǎng)化的發(fā)展，為實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展提供了一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)管理的工具。隨著有色行業(yè)、期貨市場(chǎng)、金融市場(chǎng)的發(fā)展，中國(guó)金屬行業(yè)在全球有色品種的定價(jià)權(quán)方面的影響力得到了有效的提升。“上海規(guī)則”和“上海價(jià)格”已經(jīng)獲得了行業(yè)有效的認(rèn)同。2024年6月21日，中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)發(fā)布《期貨投資者信用風(fēng)險(xiǎn)信息共享管理規(guī)則（修訂）》，推進(jìn)期貨投資者信用風(fēng)險(xiǎn)信息的交換與共享，防范和降低期貨投資者的信用風(fēng)險(xiǎn)，保障信用風(fēng)險(xiǎn)信息的準(zhǔn)確、安全和正當(dāng)使用，實(shí)現(xiàn)信用記錄的電子化儲(chǔ)存，進(jìn)一步加快期貨行業(yè)信用信息系統(tǒng)建設(shè)。2024年7月15日，證監(jiān)會(huì)發(fā)布了《證券期貨違法行為行政處罰辦法》，明確立案程序和執(zhí)法權(quán)限、規(guī)范調(diào)查取證行為、完善查審機(jī)制、落實(shí)行政執(zhí)法“三項(xiàng)制度”、加強(qiáng)對(duì)當(dāng)事人的權(quán)利保障和對(duì)執(zhí)法人員的監(jiān)督，將為提升稽查處罰效能提供有力的制度支撐，營(yíng)造出規(guī)范、透明、開(kāi)放、有活力、有韌性的資本市場(chǎng)。

中國(guó)經(jīng)濟(jì)的持續(xù)增長(zhǎng)，為中國(guó)金屬期貨的發(fā)展提供了堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。國(guó)際大宗商品價(jià)格的劇烈波動(dòng)，反映了運(yùn)用以金屬能源為代表的大宗商品期貨品種維護(hù)國(guó)家經(jīng)濟(jì)安全的重要性和緊迫性，中國(guó)期貨市場(chǎng)近年來(lái)的平穩(wěn)運(yùn)行和市場(chǎng)監(jiān)管能力的增強(qiáng)都充分顯示中國(guó)已經(jīng)具備積極穩(wěn)妥發(fā)展金屬期貨的客觀條件，中國(guó)金屬期貨的發(fā)展具有廣闊的前景。

中企顧問(wèn)網(wǎng)發(fā)布的《2025-2031年中國(guó)金屬期貨行業(yè)前景展望與戰(zhàn)略咨詢報(bào)告》共十一章。首先介紹了期貨及金屬期貨的基本概念，接著分析了中國(guó)金屬期貨市場(chǎng)發(fā)展環(huán)境和現(xiàn)狀。然后，報(bào)告具體介紹了銅期貨、鋁期貨、鋅期貨、黃金期貨、鉛期貨、鋼材期貨、白銀期貨等細(xì)分市場(chǎng)的運(yùn)行情況，最后分析了國(guó)內(nèi)外金屬期貨市場(chǎng)重點(diǎn)交易所發(fā)展?fàn)顩r。

本研究報(bào)告數(shù)據(jù)主要來(lái)自于國(guó)家統(tǒng)計(jì)局、商務(wù)部、財(cái)政部、中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)、中企顧問(wèn)網(wǎng)、中企顧問(wèn)網(wǎng)市場(chǎng)調(diào)查中心、中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)以及國(guó)內(nèi)外重點(diǎn)刊物等渠道，數(shù)據(jù)權(quán)威、詳實(shí)、豐富，同時(shí)通過(guò)專業(yè)的分析預(yù)測(cè)模型，對(duì)行業(yè)核心發(fā)展指標(biāo)進(jìn)行科學(xué)地預(yù)測(cè)。您或貴單位若想對(duì)金屬期貨市場(chǎng)有個(gè)系統(tǒng)深入的了解、或者想投資金屬期貨交易，本報(bào)告將是您不可或缺的重要參考工具。

 

報(bào)告目錄：

第一章　金屬期貨概述

1.1　期貨基本闡述

1.1.1　期貨定義

1.1.2　期貨分類

1.1.3　主要交易所及交易品種

1.1.4　期貨交易的特征

1.1.5　期貨交易功能

1.2　金屬期貨定義及分類

1.2.1　定義

1.2.2　品種分類

1.2.3　產(chǎn)生和發(fā)展

 

第二章　2020-2024年中國(guó)金屬期貨市場(chǎng)發(fā)展環(huán)境分析

2.1　行業(yè)環(huán)境

2.1.1　我國(guó)金屬業(yè)發(fā)展?fàn)顩r

2.1.2　我國(guó)金屬業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀

2.1.3　我國(guó)金屬業(yè)發(fā)展形勢(shì)

2.2　政策環(huán)境

2.2.1　期貨交易管理?xiàng)l例

2.2.2　期貨交易所管理辦法

2.2.3　期貨公司管理辦法

2.2.4　期貨投資者保障基金管理暫行辦法

2.3　市場(chǎng)環(huán)境

2.3.1　中國(guó)期貨市場(chǎng)交易狀況

2.3.2　中國(guó)期貨市場(chǎng)交易現(xiàn)狀

2.3.3　中國(guó)期貨市場(chǎng)發(fā)展動(dòng)態(tài)

 

第三章　2020-2024年金屬期貨市場(chǎng)發(fā)展分析

3.1　金屬期貨市場(chǎng)發(fā)展概況

3.1.1　有色金屬期貨市場(chǎng)功能介紹

3.1.2　我國(guó)有色金屬市場(chǎng)的五大成就回顧

3.1.3　有色金屬期貨市場(chǎng)的運(yùn)行分析

3.1.4　金屬期貨客戶結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型

3.2　2020-2024年中國(guó)金屬期貨市場(chǎng)分析

3.2.1　我國(guó)金屬期貨市場(chǎng)發(fā)展綜述

3.2.2　我國(guó)金屬期貨交易狀況

3.2.3　我國(guó)金屬期價(jià)走勢(shì)

3.2.4　錫、鎳期貨正式上市

3.3　國(guó)內(nèi)外有色金屬市場(chǎng)對(duì)比分析

3.3.1　市場(chǎng)地位

3.3.2　投資者結(jié)構(gòu)

3.3.3　交易制度

3.3.4　保證金和結(jié)算制度

3.3.5　風(fēng)險(xiǎn)控制

3.4　金屬期貨市場(chǎng)發(fā)展策略

3.4.1　促進(jìn)金屬期貨市場(chǎng)發(fā)展建議

3.4.2　提升我國(guó)金屬期貨市場(chǎng)國(guó)際地位措施

3.4.3　中國(guó)有色金屬期貨市場(chǎng)的發(fā)展對(duì)策

 

第四章　2020-2024年銅期貨市場(chǎng)發(fā)展分析

4.1　2020-2024年國(guó)際銅期貨價(jià)格分析

4.1.1　倫敦銅期價(jià)發(fā)展回顧

4.1.2　LME銅期價(jià)狀況

4.1.3　LME銅期貨價(jià)格與我國(guó)銅期價(jià)的關(guān)聯(lián)分析

4.2　中國(guó)銅期貨市場(chǎng)發(fā)展概況

4.2.1　銅期價(jià)季節(jié)性波動(dòng)規(guī)律分析

4.2.2　銅期價(jià)跨市場(chǎng)的聯(lián)動(dòng)剖析

4.2.3　利用銅期貨推動(dòng)企業(yè)的發(fā)展

4.3　2020-2024年中國(guó)銅期貨交易狀況分析

4.3.1　銅期貨交易回顧

4.3.2　銅期貨交易狀況

4.3.3　銅期貨交易現(xiàn)狀

4.4　2020-2024年中國(guó)銅期貨價(jià)格分析

4.4.1　銅期貨市場(chǎng)運(yùn)行狀況

4.4.2　滬銅期貨價(jià)格特點(diǎn)

4.4.3　滬銅期貨價(jià)格走勢(shì)

 

第五章　2020-2024年鋁期貨市場(chǎng)發(fā)展分析

5.1　鋁期貨市場(chǎng)發(fā)展概況

5.1.1　鋁期貨市場(chǎng)發(fā)展?fàn)顩r分析

5.1.2　鋁期貨市場(chǎng)交易規(guī)則介紹

5.1.3　鋁期現(xiàn)貨價(jià)格相互關(guān)系解析

5.2　2020-2024年中國(guó)鋁期貨交易狀況分析

5.2.1　鋁期貨交易回顧

5.2.2　鋁期貨交易狀況

5.2.3　鋁期貨交易現(xiàn)狀

5.3　2020-2024年鋁期貨價(jià)格波動(dòng)分析

5.3.1　鋁期貨市場(chǎng)行情

5.3.2　鋁期價(jià)走勢(shì)狀況

5.3.3　鋁期價(jià)走勢(shì)分析

 

第六章　2020-2024年鋅期貨市場(chǎng)發(fā)展分析

6.1　2020-2024年國(guó)際鋅期貨市場(chǎng)發(fā)展

6.1.1　LME鋅期價(jià)狀況

6.1.2　LME鋅價(jià)走勢(shì)特點(diǎn)

6.1.3　LME鋅價(jià)走勢(shì)分析

6.2　中國(guó)鋅期貨交易狀況分析

6.2.1　鋅期貨交易回顧

6.2.2　鋅期貨交易狀況

6.2.3　鋅期貨交易現(xiàn)狀

6.3　2020-2024年中國(guó)鋅期貨價(jià)格走勢(shì)分析

6.3.1　鋅期貨價(jià)格變動(dòng)狀況

6.3.2　鋅期貨價(jià)格走勢(shì)解析

6.3.3　鋅期貨價(jià)格走勢(shì)分析

6.3.5　影響鋅期貨價(jià)格主要因素

 

第七章　2020-2024年黃金期貨市場(chǎng)發(fā)展分析

7.1　2020-2024年國(guó)際黃金期貨市場(chǎng)概況

7.1.1　國(guó)外黃金期價(jià)現(xiàn)狀

7.1.2　國(guó)外黃金期價(jià)分析

7.1.3　國(guó)外黃金期價(jià)走勢(shì)

7.2　中國(guó)黃金期貨市場(chǎng)發(fā)展概況

7.2.1　我國(guó)黃金期貨國(guó)際地位狀況

7.2.2　國(guó)內(nèi)黃金期貨市場(chǎng)保持快速增長(zhǎng)趨勢(shì)

7.2.3　黃金期貨交易規(guī)則變動(dòng)狀況

7.2.4　我國(guó)黃金期貨市場(chǎng)引入外資金融機(jī)構(gòu)

7.3　2020-2024年中國(guó)黃金期貨交易狀況分析

7.3.1　黃金期貨交易回顧

7.3.2　黃金期貨交易狀況

7.3.3　黃金期貨交易現(xiàn)狀

7.4　2020-2024年中國(guó)黃金期貨價(jià)格分析

7.4.1　我國(guó)黃金期價(jià)走勢(shì)分析

7.4.2　黃金期價(jià)波動(dòng)的季節(jié)性解析

7.4.3　影響黃金期貨價(jià)格的因素

7.4.4　中國(guó)黃金期價(jià)發(fā)現(xiàn)功能的探析

7.5　黃金期貨市場(chǎng)投資分析

7.5.1　黃金期貨投資者的市場(chǎng)關(guān)注點(diǎn)簡(jiǎn)析

7.5.2　黃金期貨投資者應(yīng)避免的問(wèn)題

7.5.3　黃金投資者風(fēng)險(xiǎn)控制措施

 

第八章　2020-2024年鉛期貨市場(chǎng)發(fā)展分析

8.1　鉛期貨市場(chǎng)發(fā)展概況

8.1.1　我國(guó)鉛期貨上市的背景分析

8.1.2　我國(guó)鉛期貨上市的意義分析

8.1.3　鉛期貨的推出對(duì)中國(guó)大宗商品的影響

8.1.4　鉛期貨合約的三大原則

8.1.5　鉛期貨的風(fēng)險(xiǎn)制度剖析

8.2　2020-2024年鉛期貨市場(chǎng)交易狀況分析

8.2.1　國(guó)外鉛期貨交易狀況

8.2.2　我國(guó)鉛期貨交易回顧

8.2.3　我國(guó)鉛期貨交易狀況

8.2.4　我國(guó)鉛期貨交易現(xiàn)狀

8.3　2020-2024年鉛期貨價(jià)格波動(dòng)分析

8.3.1　我國(guó)鉛期價(jià)市場(chǎng)運(yùn)行分析

8.3.2　我國(guó)滬鉛期價(jià)走勢(shì)

8.3.3　影響鉛期價(jià)變動(dòng)的因素

8.3.4　我國(guó)鉛期貨價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能解析

 

第九章　2020-2024年中國(guó)鋼材期貨市場(chǎng)發(fā)展分析

9.1　2020-2024年中國(guó)鋼材期貨市場(chǎng)發(fā)展概況

9.1.1　鋼材期貨市場(chǎng)發(fā)展?fàn)顩r

9.1.2　螺紋鋼期貨市場(chǎng)狀況

9.1.3　螺紋鋼期價(jià)走勢(shì)特點(diǎn)

9.1.4　螺紋鋼期價(jià)走勢(shì)分析

9.2　2020-2024年中國(guó)螺紋鋼期貨交易狀況分析

9.2.1　螺紋鋼期貨交易回顧

9.2.2　螺紋鋼期貨交易狀況

9.2.3　螺紋鋼期貨交易現(xiàn)狀

9.3　2020-2024年中國(guó)線材期貨交易分析

9.3.1　線材期貨交易回顧

9.3.2　線材期貨交易狀況

9.3.3　線材期貨交易現(xiàn)狀

 

第十章　2020-2024年白銀期貨市場(chǎng)發(fā)展分析

10.1　國(guó)際白銀期貨市場(chǎng)發(fā)展概況

10.1.1　世界白銀期貨市場(chǎng)發(fā)展分析

10.1.2　美國(guó)白銀期貨市場(chǎng)地位顯赫

10.1.3　印度白銀期貨市場(chǎng)發(fā)展簡(jiǎn)析

10.1.4　國(guó)外白銀期貨基金發(fā)展?fàn)顩r

10.2　中國(guó)白銀期貨市場(chǎng)發(fā)展分析

10.2.1　白銀期貨上市的背景分析

10.2.2　白銀期貨的推出具有重要作用

10.2.3　白銀期貨上市產(chǎn)生的影響

10.2.4　白銀期貨市場(chǎng)交易規(guī)則解讀

10.2.5　白銀期貨上市初期波動(dòng)狀況

10.2.6　影響白銀期貨波動(dòng)的因素

 

第十一章　2020-2024年重點(diǎn)金屬期貨交易所分析

11.1　紐約金屬交易所（COMEX）

11.1.1　交易所簡(jiǎn)介

11.1.2　紐約商品交易所交易品種

11.1.3　紐約商品交易所發(fā)展?fàn)顩r

11.2　倫敦金屬交易所（LME）

11.2.1　交易所簡(jiǎn)介

11.2.2　LME基本金屬期貨發(fā)展分析

11.2.3　倫敦金屬交易所發(fā)展迅猛

11.3　東京工業(yè)品交易所（TOCOM）

11.3.1　交易所簡(jiǎn)介

11.3.2　2020-2024年TOCOM交易量發(fā)展?fàn)顩r

11.3.3　東京工業(yè)品交易所擴(kuò)展交易品種

11.3.4　東京工業(yè)品交易所拓寬發(fā)展區(qū)域

11.4　上海期貨交易所（SHFE）

11.4.1　交易所簡(jiǎn)介

11.4.2　上海期貨交易所交易現(xiàn)狀

11.4.3　上期所調(diào)整期貨費(fèi)用情況

11.4.4　上期所發(fā)展展望

 

圖表目錄

圖表　世界各國(guó)及地區(qū)期貨交易所總匯

圖表　有色金屬月度工業(yè)增加值增長(zhǎng)速度

圖表　十種有色金屬產(chǎn)品產(chǎn)量月度增長(zhǎng)速度

圖表　有色金屬產(chǎn)品產(chǎn)量

圖表　CSPI國(guó)內(nèi)鋼材綜合價(jià)格指數(shù)走勢(shì)圖

圖表　SHFE和LME有色金屬品種交易比較

圖表　中國(guó)有色金屬期貨市場(chǎng)成交金額

圖表　上海銅、鋅期貨與現(xiàn)貨價(jià)格的相關(guān)性

圖表　上海和倫敦期銅的葛蘭杰（Granger）因果關(guān)系檢驗(yàn)

圖表　期貨市場(chǎng)功能圖

圖表　2024年我國(guó)金屬期貨成交金額統(tǒng)計(jì)

圖表　2024年我國(guó)金屬期貨成交量統(tǒng)計(jì)

圖表　2024年我國(guó)金屬期貨成交金額統(tǒng)計(jì)

圖表　2024年我國(guó)金屬期貨成交量統(tǒng)計(jì)

圖表　LME銅期貨價(jià)格走勢(shì)圖

圖表　滬銅和LME銅期貨價(jià)格的ADF檢驗(yàn)

圖表　對(duì)滬銅和LME銅期貨價(jià)格回歸殘差的ADF檢驗(yàn)

圖表　滬銅和LME銅期貨價(jià)格的VAR二階滯后模型輸出結(jié)果

圖表　滬銅和LME銅期貨價(jià)格的VAR特征根分布圖

圖表　LME銅和滬銅價(jià)的Granger檢驗(yàn)情況

圖表　LME銅一個(gè)正標(biāo)準(zhǔn)誤差對(duì)滬銅價(jià)沖擊的脈沖響應(yīng)曲線圖

圖表　滬銅一個(gè)正標(biāo)準(zhǔn)誤差對(duì)LME銅價(jià)沖擊的脈沖響應(yīng)曲線圖

圖表　滬銅期貨價(jià)格季節(jié)性統(tǒng)計(jì)分析表

圖表　滬銅期貨上漲概率及收益率

圖表　滬銅期貨上漲、下跌年數(shù)及上漲年數(shù)百分比

圖表　滬銅期貨平均最大漲跌幅及差值

圖表　滬銅期貨期末期初百分率及變動(dòng)

圖表　滬銅期貨季節(jié)性指數(shù)

圖表　銅期貨、現(xiàn)貨及股市的關(guān)聯(lián)機(jī)制

圖表　我國(guó)銅現(xiàn)價(jià)、期價(jià)及股票價(jià)格指數(shù)走勢(shì)圖

圖表　銅現(xiàn)價(jià)、期價(jià)及股票價(jià)格的描述性統(tǒng)計(jì)結(jié)果

圖表　銅現(xiàn)價(jià)、期價(jià)及股票價(jià)格的相關(guān)性檢驗(yàn)結(jié)果

圖表　銅現(xiàn)價(jià)、期價(jià)及股票價(jià)格的ADF檢驗(yàn)結(jié)果

圖表　銅現(xiàn)價(jià)、期價(jià)及股票價(jià)格全樣本和分段樣本的jj多元協(xié)整檢驗(yàn)結(jié)果

圖表　銅現(xiàn)價(jià)、期價(jià)及股票價(jià)格方差分解圖

圖表　2024年我國(guó)銅期貨成交情況統(tǒng)計(jì)

圖表　2024年銅成交量、收盤價(jià)及持倉(cāng)量統(tǒng)計(jì)

圖表　2024年我國(guó)銅期貨成交情況統(tǒng)計(jì)

圖表　2024年銅成交量、收盤價(jià)及持倉(cāng)量統(tǒng)計(jì)

圖表　鋁期貨、現(xiàn)貨和廢鋁收益的統(tǒng)計(jì)特征

圖表　鋁期貨、現(xiàn)貨和廢鋁之間的Johansen協(xié)整關(guān)系檢驗(yàn)結(jié)果

圖表　鋁期貨、現(xiàn)貨和廢鋁之間的Granger協(xié)整關(guān)系檢驗(yàn)結(jié)果

圖表　鋁期貨、現(xiàn)貨和廢鋁之間基于向量誤差修正模型的價(jià)格引導(dǎo)關(guān)系系數(shù)估計(jì)結(jié)果

圖表　鋁期貨、現(xiàn)貨和廢鋁之間的脈沖響應(yīng)圖

圖表　鋁期貨與現(xiàn)貨市場(chǎng)價(jià)格發(fā)現(xiàn)貢獻(xiàn)度的實(shí)證結(jié)果

圖表　鋁期貨與廢鋁市場(chǎng)價(jià)格發(fā)現(xiàn)貢獻(xiàn)度的實(shí)證結(jié)果

圖表　鋁現(xiàn)貨與廢鋁市場(chǎng)價(jià)格發(fā)現(xiàn)貢獻(xiàn)度的實(shí)證結(jié)果

圖表　2024年鋁期貨市場(chǎng)成交情況統(tǒng)計(jì)

圖表　2024年我國(guó)鋅期貨成交額統(tǒng)計(jì)

圖表　2024年我國(guó)鋅期貨成交量統(tǒng)計(jì)

圖表　2024年我國(guó)鋅期貨成交額統(tǒng)計(jì)

圖表　2024年我國(guó)鋅期貨成交量統(tǒng)計(jì)

圖表　期鋅價(jià)格對(duì)數(shù)收益率序列統(tǒng)計(jì)圖

圖表　期鋅價(jià)格R/S分析結(jié)果

圖表　期鋅價(jià)格收益率R/S分析與V統(tǒng)計(jì)量合并圖

圖表　倫敦黃金期貨價(jià)格走勢(shì)

圖表　倫敦黃金期價(jià)走勢(shì)圖

圖表　美元指數(shù)和黃金走勢(shì)對(duì)比

圖表　主要黃金市場(chǎng)之間高度正相關(guān)

圖表　國(guó)內(nèi)主要黃金市場(chǎng)近年成交量

圖表　2024年我國(guó)黃金期貨交易額統(tǒng)計(jì)

圖表　2024年我國(guó)黃金期貨成交量統(tǒng)計(jì)

圖表　2024年我國(guó)黃金期貨交易額統(tǒng)計(jì)

圖表　2024年我國(guó)黃金期貨成交量統(tǒng)計(jì)

圖表　上海期貨交易所黃金三個(gè)月收盤價(jià)、成交量、持倉(cāng)量組合圖

圖表　黃金期貨價(jià)格季節(jié)性統(tǒng)計(jì)分析表